クアルコム(米国のグローバル半導体企業)とアームホールディングス(英国に本社を置くマイクロプロセッサ設計会社)は、スマートフォンの売上が引き続き減少している状況下で、世界的なメモリ不足からますます明確な悪影響に直面しています。
企業幹部とアナリストは、メモリ供給の危機が2027年まで続く可能性があり、半導体および家電産業に長期的な圧力をかけると警告しています。
最新の財務報告書で、クアルコムは、顧客が製品を完成させるのに十分なメモリ容量を確保できないことに直接的な影響を受けていることを認めました。その結果、受注が減少し、同社は現在の四半期収益予測を市場の期待よりも低く下げることを余儀なくされました。
クアルコムのクリスティアーノ・アモンCEOは、「業界全体のメモリ不足と物価高騰が、今会計年度全体の携帯電話業界の規模を形作る可能性がある」と述べた。
アモン氏はまた、これはクアルコムだけの問題ではなく、スマートフォンサプライチェーン全体の共通の困難であることを認めました。
一方、アームホールディングスのロイヤリティ収入は、スマートフォンチップの販売量の減速により減少する可能性があります。
Arm Holdingsの最高財務責任者であるジェイソン・チャイルド氏は、メモリ危機の影響により、来年の同社の著作権収入は約2%減少する可能性があると予測しています。
金融市場の反応は、投資家の懸念の程度を示しています。クアルコム株は終値後の取引で約10%下落しましたが、アームホールディングス株は約8%下落し、2社の短期的な見通しに対する悲観的な心理を反映しています。
モーニングスター(世界的に信頼できる投資調査および格付け会社)とJPモルガン(世界有数の銀行および投資グループ、世界の金融トレンドの分析、予測、およびリードを専門とする)のアナリストによると、メモリ供給の不足は2027年末まで続く可能性が高い。
グローバル市場調査会社Counterpoint Researchのデータによると、世界中で輸送される高度なスマートフォンチップの量は、メモリコストの急騰により、2026年には約7%減少すると予測されています。この傾向は、家電業界全体の見通しを弱める可能性もあります。
eToro(グローバルオンライン金融および投資取引プラットフォーム)のアナリストであるザビエル・ウォン氏は、クアルコムの失望的な業績は、内部問題よりも業界の一般的な傾向を大きく反映していると述べています。
ウォン氏によると、クアルコムはスマートフォンサプライチェーンの他のリンクと同様のメモリ制限に苦しんでいます。
モバイル市場の成長が鈍化する状況を前に、クアルコムとアームの両社は、より高い利益率を持つ分野、特にデータセンターと人工知能(AI)に拡大することにより、スマートフォンチップ分野への依存を減らすよう努めています。
クリスティアーノ・アモン氏は、クアルコムは世界的なメモリ不足がデータセンターへのAIチップの展開計画に影響を与えるとは予想していないと述べました。
同社は、今年の後半に新しいAIチップラインを発売する予定であり、2027会計年度から大幅な収益が記録されると予想されています。
観察筋は、スマートフォン市場が飽和状態にあり、サプライチェーンが多くのリスクに直面している状況において、クアルコムやアームホールディングスのような半導体大手の長期的な競争力を決定するのは、適応能力と新しい分野への拡大能力であると評価しています。
